Banks balance (format, eksempel) | Sådan analyseres?

Balance for en bank

Bankens balance er forskellig fra selskabets balance, og den udarbejdes kun af bankerne i henhold til mandatet fra bankens regulerende myndigheder for at afspejle afvejningen mellem bankens fortjeneste og dens risiko og dens finansielle sundhed.

Balance for banker adskiller sig fra andre sektorer og virksomheder. Der er flere karakteristika ved bankens regnskab, der fremhæver, hvordan bankers balance og resultatopgørelser oprettes. Salg måles ikke efter forhold, som omsætning og tilgodehavende. Når investorer er fortrolige med terminologien og kan forstå udsagnene, bliver det grundlæggende for dem at analysere tendenser og forstå udsagnene.

Eksempler på bankers balance

Nedenfor er eksemplet på den konsoliderede balance for Goldman Sachs for året 2017 og 2016 fra deres årlige 10K

Balanceaktiver

kilde: Goldman Sachs SEC Filings

  • Vi bemærker, at bankens balanceaktiver er forskellige fra det, vi normalt ser i andre sektorer som fremstillingsindustri osv. Klassificeringen er ikke baseret på omsætningsaktiver, langfristede aktiver, varelager, gæld osv.
  • Det vigtigste højdepunkt er, at bankaktiver inkluderer købte værdipapirer, lån, finansielle instrumenter mv.

Balanceforpligtelser

  • Bankens sektion for balanceforpligtelser ser meget anderledes ud end de almindelige forpligtelser (kortfristede forpligtelser, langfristede forpligtelser osv.).
  • Her er de vigtigste vilkår, der skal bemærkes, Indskud, værdipapirer under genkøbsaftaler, kortfristede og langsigtede lån osv.

Komponenter i bankers balance

Hovedkomponenterne i ovenstående banks balance er

# 1 - kontanter

  • I andre sektorer betragtes det som et tab i salgsomkostninger at holde en stor mængde kontanter. Men i tilfælde af bankers balance er kontanter en indtægtskilde og opbevares på depositum. Nogle gange har banker også kontanter for andre banker, og en af ​​de vigtige tjenester, som bankerne leverer, er at levere kontanter på efterspørgsel.
  • På grund af virksomhedens art og også i henhold til lovgivningsmæssige normer skal banker have et minimum af likvide kontanter. Ofte holder banker overskydende reserver for højere sikkerhed Goldman Sachs har en betydelig mængde kontant balance.
  • I 2017 havde den ~ 12% af sin saldo i kontanter og ækvivalenter. Dette er et væsentligt fokus for investorerne, da chancerne for at modtage et højere beløb af udbytte eller aktietilbagekøb øges

# 2 - Værdipapirer

  • Disse instrumenter er typisk af kortsigtet karakter, og banker genererer et afkast fra denne slags investeringer. Bankerne ejer amerikanske statsobligationer og kommunale obligationer.
  • Disse værdipapirer er likvide og kan let sælges på det sekundære marked og betegnes derfor som sekundære reserver. Goldman har øget sin investering i værdipapirer i 2017.

# 3 - Lån

Udlån af penge og indtjening af renter er bankens primære forretning. Det kan betegnes som brød og smør fra banken.

  • Set fra en investors perspektiv er stigningen i lån en væsentlig faktor for bankens vækst. Sammen med stigningen i lån skal bankindskud også overholdes. En stigning i lån er alene ikke tilstrækkelig. Kreditorernes kvalitet skal bemærkes. Kreditorernes dårlige kvalitet kan føre til en stigning i misligholdelsesrenterne og igen et tab for bankerne.
  • På et bredt niveau yder banker personlige lån og realkreditlån. Personlige lån ydes uden sikkerhed, og derfor er interessen for disse lån fortsat høj. I tilfælde af realkreditlån gives lånet mod et realkreditlån, og renten er lavere. Men hvis låntageren misligholder sit lån, kræves det pant i henhold til aftalen.
  • Banker yder også lån til erhvervslån, ejendomslån, som inkluderer men ikke begrænset til boliglån, boliglån og kommercielle pantelån, forbrugslån og interbanklån.

# 4 - Indskud

  • Indskud falder ind under passivdelen af ​​bankernes balance og er også hovedsageligt den mest betydningsfulde forpligtelse for banken. Det inkluderer pengemarked, opsparing og foliokonto og har både rente- og ikke-rentebærende konti.
  • Indskud betragtes som passiver, men de er også afgørende for at bestemme en banks evne til at låne ud. Hvis banken ikke har tilstrækkelige indskud, kan den ikke udlåne, og lånevæksten vil også blive hæmmet. Banker bliver muligvis nødt til at påtage sig gæld for at imødekomme lånevæksten, hvilket vil koste dem mere end den sats, de måtte modtage på lån.
  • Dette er heller ikke en bæredygtig måde for banker at øge deres lån på. Efter et bestemt tidspunkt når gældsbeløbet et omfang, hvor banken ikke får nogen kredit, og hvis banken ikke betaler for sine betalinger, vil det føre til et nedbrud.
  • Banker bruger disse forpligtelser til at generere mere indkomst, hvilket tjener dem yderligere indkomst. Ved at bruge disse indskud til at finansiere lån til enkeltpersoner osv. Banker vil være i stand til at udnytte denne ekstra kapital til at få den ekstra indkomst, som de ellers kunne have tjent gennem kapitalen.
  • Bankerne har også en tilladelse i balancen til dækning af tab, og ændringer i dette beløb er baseret på de økonomiske forhold.

Regnskabsregler for værdiansættelse af aktiver i en bank

Kapital bestemmes af samlede aktiver minus fradrag af samlede passiver (også kendt som nettoværdi). De seneste ændringer har dog ændret denne definition og har gjort det kompliceret at bestemme den sande værdi af bankens nettoværdi.

Efter 2009-krisen tog regeringen specifikke initiativer for at genoprette troen på banksystemet. Board for Financial Accounting Standards Board har tilladt banker at værdiansætte deres aktiver til en dagsværdi. Banker har nu også lov til at registrere indtægter i resultatopgørelsen, hvis gældens markedsværdi falder. Denne ændring skyldes, at banken kunne købe sin gæld på markedet og reducere gældsbeløbet.

Vigtige indikatorer i analyser af bankers balance

Ordet "Standard" betyder manglende overholdelse af renter eller betalingsforpligtelser. Normalt bruger banker et misligholdelsesforhold, som er en procentdel, der indikerer, at antallet af lån, der gives på kredit, forventes at mislykkes. Denne sammenligning hjælper os med at forstå, om banken har tilstrækkelige midler til at imødekomme fremtidige uforudsete udgifter

Bredt anvendte forhold inkluderer -

  1. Misligholdte lån / kundelån
  2. Manglende lån / Kundelån + sikkerhedsstillelse
  3. Misligholdte lån / gennemsnitlige samlede aktiver
  4. Egne ressourcer / gennemsnitlige samlede aktiver

Manglende aktiver eller udlån i forhold til udlån anvendes som et mål for den samlede kvalitet af bankens samlede lånebog. Manglende lån er de, for hvilke renter er forfaldne i mere end 3 måneder

Det tredje forhold er især vigtigt for institutioner, der allerede befinder sig dårligt. Når dette forhold krydser et benchmark, betragtes det som et stærkt tegn på insolvens

Jo højere fjerde forholdet indikerer, at banken er stærkt gearet, og der er lavere beskyttelse mod misligholdelse af ovennævnte lån på aktivsiden