Hvad er likvidationsudbytte?
Det refererer til resterende betaling i kontanter eller andre former for aktiver til aktionærerne efter at have reduceret alle kreditorers og långivers forpligtelser, når virksomheden lukker helt. De betales ofte til aktionærerne, når de mener, at virksomheden ikke længere er bekymret. Dvs. virksomheden er ikke i stand til at overleve på grund af eksterne eller interne faktorer, som ledelsen er ved at afvikle virksomheden for. Dette er grunden til, at det også er kendt som likvidationsdistribution.
Forklaring
Når et selskab beslutter at opløse virksomheden, er det en indikation af, at virksomheden er ved at afvikle sine aktiver. Det betyder, at virksomheden sælger varebeholdningen og ethvert aktiv, inklusive bygning, maskiner, den ejer. Det eneste mål at afvikle aktiverne er at betale gældsforpligtelserne over for de sikrede og usikrede kreditorer. Endelig uddeler virksomheden det resterende beløb til aktionærerne som likviderende udbytte.
Et selskab kunne afskaffe sådant udbytte til aktionærerne i en eller flere rater. I USA er det et lovkrav, at virksomheden betaler likviderende udbytte. De henviser Form 1099 Div med krævede detaljer som størrelse og betalingsform.
Når aktionæren modtager det, rapporteres det betalte beløb i form 1099 - DIV. Omfanget af det beløb, der overstiger aktionærens grundlag, er kapitalen, der beskattes som kapitalgevinst i aktionærernes hænder. Skatten på kapitalgevinst er kortvarig eller lang sigt, afhængigt af hvor længe aktionærerne har det samme. Kapitalgevinst betragtes som en lang sigt, hvis de besiddes i mere end et år. Gevinst er kortvarig, hvis den holdes i mindre end 1 år. Hvis aktionærerne har købt aktier i forskellige perioder, opdeles udbyttet i kort eller lang sigt. Det sker i henhold til gruppen af aktier med hensyn til deres købsdato.
Eksempel
For at illustrere afvikling af udbytte, lad os antage, at den 1. marts 2018 har firma X erklæret $ 4 som udbytte pr. Aktie. Virksomhedens udestående aktier er 200.000. Derudover er den tilbageholdte indtjening $ 300.000,00 og betalt kapitalgrundlaget på $ 2.000.000.
Løsning -
Udbyttet beregnes som følger -
- = $ 4,00 * 200.000
- = $ 800.000 aktier
Det samlede beregnede udbytte er $ 800.000. For at betale dette udbytte bruger firma X først saldoen i den tilbageholdte indtjening $ 300.000,00, og resten af udbyttet ($ 800.000 - $ 300.000) = $ 500.000 vil blive absorberet fra selskabets kapitalbase.
Lad os forklare effekten af ovenstående udbyttebetaling med en aktionærperspektiv. Antag, at aktionær Y ejer 1.000 aktier og forventes at modtage et udbytte på $ 4.000 (1.000 * $ 4).
Mængden af udbytte, der repræsenteres fra det almindelige udbytte, beregnes som følger:
- = $ 300.000 tilbageholdt indtjening / 200.000 udestående aktier
- = $ 1,50 pr. Aktie
Det likviderende udbytte af det samlede udbytte beregnes som følger:
- = $ 4,00 - $ 1,50
- = $ 2,50 pr. Aktie
Likviderende udbytte vs. likvidationspræference
Når et selskab eller en virksomhed beslutter at betale for at afvikle udbytte, skal virksomheden tydeliggøre rækkefølgen og formen, hvor aktionærerne ville modtage udbyttet. Virksomhederne ville beslutte at afvikle virksomheden, når den ikke er i stand til at rydde de juridiske forpligtelser, eller hvis den bliver insolvent og står over for konkurs. Da forretning er i likvidationsproces, vil de resterende aktiver flyde til aktionærerne og kreditorerne. Betalingen foretages efter præferenceordren.
Sikrede kreditorer er dem, der modtager betalinger i prioritet frem for andre, efterfulgt af ikke-sikrede kreditorer, obligationsindehavere, regeringen for ubetalte skatter og medarbejdere, hvis der er ventende lønninger og lønninger. Foretrukne aktionærer og aktiebeholdere modtager eventuelt de resterende aktiver.
Likviderende udbytte og almindeligt udbytte
Det likviderende udbytte udbetales fra selskabets kapitalgrundlag til aktionærerne baseret på deres respektive investerede kapital. Dets afkast af kapital er fritaget for skat, og det er derfor ikke skattepligtigt for aktionærerne. Det adskiller sig fra et almindeligt udbytte, der kun udbetales til aktionærerne, når virksomheden klarer sig godt og betales af løbende fortjeneste eller tilbageholdt indtjening.
Det laves med den hensigt helt eller delvist at afvikle virksomheden. Det betragtes ikke som en indtægt af en investor for så vidt angår regnskabsmæssig behandling; i stedet indregnes de som en reduktion i den regnskabsmæssige værdi af investeringen. Enhver person, der ejer den almindelige aktie på ex-udbyttedatoen, skal modtage uddelingen uanset hvem der i øjeblikket har værdipapiret. Datoen for ex-udbytte er normalt fastsat til 2 hverdage før registreringsdatoen på grund af T + 3-systemet for afvikling på de finansielle markeder, der anvendes i USA.
I tilfælde af almindeligt udbytte erklærer bestyrelsen udbyttet på en bestemt dato, der kaldes erklæringsdata, og det samme modtages af ejerne på betalingsdatoen, når embedsmænd sender checken og krediterer investorens konto med fordelingsbeløb .
I forbindelse med udbytte er det nødvendigt at skelne mellem likviderende udbytte og almindeligt udbytte, hvorfor begge følger forskellige regnskabsmæssige behandlinger i henhold til lovmæssige krav. I tilfælde af traditionelt udbytte registreres de som indtægter fra investeringer. I modsætning hertil registreres ikke likviderende udbytter som indtægter, men reduktionen i den regnskabsmæssige værdi af investeringen eller med andre ord, de registreres som et afkast af investeringen. Det likviderende udbytte betragtes nødvendigvis som tilbagebetaling af investeret kapital, og det foretages fra en kapitalbase; derfor er skattekravet også forskelligt mellem det traditionelle udbytte og det likviderende udbytte.
Konklusion
Den tilbageholdte indtjening (akkumuleret overskud) trækkes fra det samlede udbytte. Derefter skal dette beløb divideres med det samlede antal udestående aktier for at få det konventionelle udbytte. Når dette udbytte er udbetalt, er den resterende saldo det, vi kalder likviderende udbytte.
I vores eksempel ville aktionær Y modtage et regelmæssigt udbytte på $ 1.500 ($ 1,5 * 1000) og et likviderende udbytte på $ 2.500. Det er et afkast af aktionærens investering; Derfor er de ikke skattepligtige i aktionærernes hænder, når de modtager det samme.